risk-aware-analysis

name	risk-aware-analysis
description	风险优先的股票分析框架。当用户强调"风险控制""防守""回撤""仓位控制"或分析周期为熊市/震荡市时使用。提供基于 VaR、最大回撤、波动率的风险量化方法。
version	1.0.0
user-invocable	true
license	Apache-2.0
compatibility	需要 daily_quotes 与 daily_indicators 数据可用
metadata	{"author":"TradingAgents-CN","category":"risk","tags":"风险控制 仓位管理 回撤 波动率 VaR"}
allowed-tools	daily_quotes daily_indicators

风险优先分析技能

适用场景

• 用户明确要求"风险优先""防守型""低回撤"
• 当前市场处于熊市或震荡市
• 分析标的是高波动个股（波动率 > 30%）
• 需要做仓位控制建议

分析框架

第一步：基础风险指标

基于日线行情计算以下指标（20日/60日窗口）：

1. 日收益率波动率：std(daily_returns) * sqrt(252)
2. 最大回撤：max((peak - trough) / peak)
3. VaR(95%)：percentile(daily_returns, 5) * position_value
4. ** beta **：cov(stock, market) / var(market)

第二步：风险等级划分

等级	波动率	最大回撤	建议
低风险	< 20%	< 10%	可满仓
中风险	20%-40%	10%-25%	半仓至七成
高风险	40%-60%	25%-40%	三成以下
极高风险	> 60%	> 40%	观望或对冲

第三步：仓位建议公式

建议仓位 = min(
    1.0,
    (0.20 / 波动率) * 风险偏好系数
)

风险偏好系数：保守=0.5，平衡=0.8，激进=1.2

输出格式

分析报告中必须包含：

1. 风险等级：[低/中/高/极高] + 一句话理由
2. 关键指标：波动率、最大回撤、VaR、beta
3. 仓位建议：百分比 + 计算过程
4. 止损位：基于 ATR 或支撑位
5. 风险提示：至少 2 条具体风险点（不要泛泛而谈）

常见误区

• ❌ 只看 PE/PB 给仓位：忽略波动率
• ❌ 用历史最大回撤做未来预测：需结合波动率
• ❌ 忽略相关性与 beta：单一股票的风险不等于组合风险

数据需求

本技能依赖以下 builtin 工具：

• daily_quotes：至少 60 个交易日数据
• daily_indicators：估值指标作为辅助参考

调用示例（分析师 LLM 自动判断）：

• 拉取 60 日日线 → 计算波动率与回撤 → 划分风险等级 → 给出仓位建议