lean-mean-variance

name	lean-mean-variance
description	LEAN 启发的均值方差组合工作流。用户说「均值方差」「马科维茨」「mean variance」「有效前沿」「/lean-mean-variance」时使用。方法溯源 QuantConnect LEAN 组合优化思路；assumption-only，收益/协方差须显式。默认 A股适配。默认 create_web。禁止假装跑完整 LEAN 引擎。
license	Apache-2.0
metadata	{"author":"opptrix","version":"1.0","title":"LEAN均值方差","summary":"A股篮子显式假设下的均值方差框架","category":"portfolio","slash-rank":"430","default-deliverable":"web","required-packs":"portfolio market workspace artifacts"}
allowed-tools	get_portfolio_holdings portfolio_summary search_instruments get_instrument_chart batch_instrument_snapshots ask_user opptrix_run workspace_write workspace_read create_web update_web read_web list_web_vendor

LEAN 均值方差

方法溯源 QuantConnect LEAN / 经典马科维茨框架在算法交易中的组合优化思路；本技能为 assumption-only 权重框架，禁止假装跑完整 LEAN 引擎。

何时使用

用户要在 A股/场内 ETF 篮子上、在显式预期收益与风险假设下得到均值方差型目标权重或有效前沿示意（LEAN 方法溯源，非美股原版照搬）。

边界：等权用 @skill:lean-equal-weight-pcm；风险平价用 @skill:lean-risk-parity；已有目标只算差额用 @skill:rebalance。默认交付网页。

A股适配（默认）

• 默认市场 CN（A股 / 场内 ETF）。用户点名美股/港股再切换，并声明数据口径与微观结构差异。
• 默认 CN 持仓/候选池协方差估计；涨跌停截断收益分布。
• 有效前沿默认 仅多头约束（禁止自由做空权重）。
• 不可硬适配或数据缺口时：首页横幅写清完整度（partial 或更严）+ 必要时 ask_user。

分析架构（投研方法）

• 问题/假设：在约定收益向量与协方差下，目标权重如何？对假设敏感吗？
• 证据清单：历史收益样本（事实）、预期收益/约束（假设）、「最优」标签（推断，须降级措辞）
• 多维交叉验证：权重和、边界约束；扰动收益假设看权重漂移
• 结论与不确定：估计误差大；样本外易崩
• 风险与缺口：用户拒给预期、样本过短、奇异协方差
• 微观/制度风险：涨跌停钝化、T+1、ST/停牌、融券受限（及相关会计口径差异）；不得按美股连续可成交或自由做空假设叙事
• 事实 | 假设 | 推断 分栏强制

数据维度

维度	取数方向	缺失时
成分	ask_user / search_instruments	先确认
价格序列	get_instrument_chart / 批量	无法估协方差则 not-feasible
预期收益	ask_user（必填或明确用历史均值并标假设）	禁止假装「市场共识收益」
约束	ask_user	按无约束并说明
现持仓对照	get_portfolio_holdings	可选
计算	opptrix_run + workspace_write	手工示意并标局限
交付	list_web_vendor → create_web	可跳过口头要点
A股组合约束	CN 收益协方差；多头约束优化	样本不足则降维/缩小池

步骤

1. 确认默认 CN：标的/宇宙为 A股或场内 ETF（用户点名其他市场再切换并声明差异）。应用涨跌停/T+1/融券受限等微观约束（见 A股适配）。
2. 确认成分、约束与收益假设来源（历史均值 vs 用户观点）。
3. 声明非 LEAN Runtime / assumption-only。
4. 估计或录入协方差与收益向量；不可行则诚实降级。
5. 求解权重并做至少一组敏感性。
6. 分栏结论 → 默认 create_web。

网页报告建议目录

1. 范围：默认 A股/场内 ETF + LEAN 溯源
2. 显式假设表（收益、协方差窗口、约束）
3. 目标权重结果（模型输出）
4. 敏感性与估计误差
5. 事实 / 假设 / 推断
6. 与等权/风险平价对照（可选）
7. A股适配与限制（默认 CN；微观结构/代理/完整度）
8. 免责声明（非投资建议；非下单）

禁止

• 荐股；把优化权重写成「应买入」
• 禁止假装跑完整 LEAN 引擎
• 禁止假装共识预期收益
• 禁止无交付就结束（默认 web）
• 无假设表就宣称「最优组合」
• 禁止把美股成分/ETF 清单不经映射直接当 A股结果
• 禁止假设可自由融券做空