القائمة
业绩预告公告后漂移策略研究技能。Use when: 研究 forecast 业绩预告、盈利 surprise、公告后漂移、满仓 alpha 候选、A 股事件策略测试报告。
يُحدَّد Prompt الذي يراجع المصدر أولًا بشكل افتراضي. يمكنك التبديل إلى أمر مباشر أو تنزيل نسخة محلية.
اقرأ SKILL.md وأي ملفات مرافقة يعرضها SkillsMP قبل أن تقرر التثبيت.
التثبيت باستخدام Codex أو Claude انسخ هذا Prompt والصقه في Codex أو Claude أو مساعد آخر ليراجع صفحة Skill ويثبّتها لك.
يتجاوز الأمر المباشر Prompt المخصّص للمراجعة. افحص المصدر قبل تشغيله.
npx skills add https://github.com/zyukyunman/vortex_quant --skill earnings-forecast-driftيبقى الأمر في سطر واحد. مرّر أفقيًا لمراجعته كاملًا قبل النسخ.
تفضّل نسخة محلية؟ نزّل الملفات المتاحة حاليًا لدى SkillsMP.
用户明确要求发飞书时，直接发送文本消息到默认接收人；失败后再说明原因。支持发送、配置校验和故障排查。
通知与手机触达流程。适用场景： 需要设计或判断哪些运行阻塞、交易异常、审批、研究结论应该推送到飞书，以及通知内容和升级策略。
业绩预告漂移策略每日自动执行巡检技能。Use when: 检查 earnings-forecast auto-run 当日是否正常拉数、生成目标、提交 QMT、成交回报、未成交、ST 清理、任务状态与账户持仓是否一致。
استنادا إلى تصنيف SOC المهني
عرض SKILL.md
| name | earnings-forecast-drift |
| description | 业绩预告公告后漂移策略研究技能。Use when: 研究 forecast 业绩预告、盈利 surprise、公告后漂移、满仓 alpha 候选、A 股事件策略测试报告。 |
| argument-hint | 提供 forecast/express 数据、回测区间、执行口径、是否需要因子评测、walk-forward、容量或可交易性复核 |
| tags | ["vortex","vortex/skill","vortex/research-domain","vortex/strategy-domain","earnings","event-alpha"] |
| obsidian_links | ["[[业绩预告漂移策略研究总结]]","[[业绩预告漂移策略测试报告]]","[[研究协作与产物治理]]","[[因子研究与评测全流程说明]]"] |
这是当前 Vortex 的 candidate 级满仓 alpha 候选，不是 production-ready 策略。它可以保留快速研究 runner；晋升前还需要 shadow trading、真实冲击成本和 signal snapshot 化。
A 股业绩预告发布后，市场可能不会在公告后的第一个交易日完全消化信息。预增、扭亏、利润同比大幅增长等事件，可能带来 20-60 个交易日的公告后漂移。
当前信号很简单：
forecast.ann_date
→ 公告后下一个交易日才可见
→ p_change_min / p_change_max + 公告类型打分
→ 截面排名
→ 市场 risk-on 时买入 Top-N
最新因子评测显示，它不是纯粹“强因子弱模型”，更准确是：中等强度事件因子 + 简单规则模型 + 市场门控。
| 版本 | 定位 | 关键结论 |
|---|---|---|
| v3 默认版 | 收益优先 candidate | 全历史精确可交易复核后，年化约 67.63%，最大回撤约 -10.69%，Sharpe 约 3.69，Calmar 约 6.32 |
| 单票 3% 安全版 | 更稳健的并行观察版 | 全历史精确可交易复核后，年化约 62.59%，最大回撤约 -8.56%，Calmar 约 7.31 |
默认参数锚点：
| 参数 | 值 |
|---|---|
delay_days | 1 |
hold_days | 40 |
top_n | 80 |
target_exposure | 1.0 |
transaction_cost_bps | 20 |
min_avg_amount | 30000 |
| 市场门控 | momentum_window=5, support_window=20, confirmations=2 |
上线节奏：
| 缺口 | 为什么重要 | 下一步 |
|---|---|---|
| forecast surprise 因子评测 | 已补，结论是单因子中等偏正，60 日最好 | 后续看分组单调性和是否能发布 signal |
全历史 stk_limit / suspend_d | 已补齐并完成精确复核 | 后续用 shadow trading 验证当期数据延迟和真实成交 |
| 1 亿元容量尾部 | 默认版 P99 参与率约 8.43%，安全版约 8.20% | 继续评估更高流动性阈值、冲击成本和小资金上线规模 |
| 开盘卖一容量复核 | 已补 conservative ask1 容量分析框架，可对比计划买单与 ask1_volume | 下一步接入历史开盘快照，先跑 100 万 / Top30-50 小资金矩阵 |
| 持仓归档与报告 | 用户要看每天买了什么 | 保留持仓 CSV、JSON 摘要和安全性 HTML |
| artifact 治理 | 大 CSV/PNG 不应长期堆在核心仓库 | 迁移到 workspace，核心仓库保留摘要和代表性报告 |
| 方法 | 结论 |
|---|---|
| 龙虎榜同日收盘买 | 有未来函数风险 |
| 涨停强度同日收盘买 | 需要分钟/实时事件流，当前不能当安全策略 |
| 热榜共振 | 未显著改善 forecast 主策略 |
| 资金流正向过滤 | 明显降低事件覆盖和收益效率 |
| 复杂财务质量组合 | 没有改善回撤，容易过拟合 |
| 月份硬开关 | 近期可降回撤但训练/测试稳定性不足 |
| 低仓位硬压 5% 回撤 | 会牺牲 alpha，应交给组合层控风险 |
vortex.strategy.earnings_forecast_drift 快速 runner。.env 注入。vortex strategy earnings-forecast precise-reviewvortex strategy earnings-forecast shadow-planvortex strategy earnings-forecast opening-liquidity-review开盘卖一容量复核要求外部快照至少提供：
date,symbol,open_price,ask1_price,ask1_volume
这条复核的定位是保守下界，不是完整撮合回放：
真实数据区间：2017-01-01 至 2026-04-24，流动性门槛 min_avg_amount=30000。
| Horizon | IC mean | ICIR | 正 IC 占比 |
|---|---|---|---|
| 1d | 0.0290 | 0.179 | 55.93% |
| 5d | 0.0234 | 0.147 | 57.29% |
| 20d | 0.0135 | 0.075 | 53.40% |
| 40d | 0.0277 | 0.164 | 55.82% |
| 60d | 0.0530 | 0.296 | 64.79% |
20 日多空均值约 0.284%。结论：单因子有正向预测力，但不算极强；完整策略收益还依赖持有窗口、市场门控和事件组合构建。